O BTG Pactual está testando o mercado para vender parte de sua posição em Eneva, a companhia que valia R$ 2 bilhões quando o banco investiu e hoje vale R$ 22 bilhões.
O BTG tem 22,89% do capital, uma posição avaliada em R$ 4,8 bilhões, e é o maior acionista da companhia ao lado da Cambuhy, o veículo de investimento da família Moreira Salles.
O banco está vendendo um bloco de 27 milhões de ações, o equivalente a 10% de sua posição na companhia (cerca de R$ 500 milhões).
O BTG indicou que aceitaria um preço de R$ 17,25, um desconto de 5% em relação ao fechamento de ontem, mas as manifestações de interesse não foram suficientes para cobrir o livro neste nível, e os bids agora estão na faixa de R$ 16,80, um desconto de 7% em relação a ontem.
Detalhe: o papel subiu quase 5% ontem.
Por volta das 13:30, a ação caía 3,9%.
A saída da Eneva equivale a uma reciclagem do capital proprietário do banco, num momento em que o BTG aumenta sua participação no Banco Pan e investe na InfraCo, a companhia que reúne ativos de fibra da Oi. Fundo geridos ou controlados pelo BTG chegaram a um acordo ontem para pagar R$ 13 bilhões por 57,9% da companhia.
Quando conseguir fechar o bloco, o BTG vai colocar as ordens no sistema da Bolsa.
